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境外投資概述

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海外投資與并購(gòu)是一項(xiàng)目極為復(fù)雜的工程,交易會(huì)牽涉到從中斡旋主體,需經(jīng)多個(gè)政府機(jī)關(guān)審批或備案,交易從并購(gòu)目標(biāo)的選擇到交割成功歷時(shí)長(zhǎng),適用的法律包括兩個(gè)或以上國(guó)家(地區(qū))的法律,根據(jù)我國(guó)現(xiàn)行規(guī)定法律法規(guī)的規(guī)定,如中國(guó)企業(yè)成功一項(xiàng)境外并購(gòu)交易,在境內(nèi)其需獲得發(fā)改委、商務(wù)部門(mén)的核準(zhǔn)或備案和銀行的外匯登記,如果不是是國(guó)有企業(yè),還必須得到國(guó)資委的核準(zhǔn)或備案。其中,發(fā)改委主要注意從海外投資角度對(duì)投資項(xiàng)目并且核準(zhǔn),商務(wù)部門(mén)是從海外投資暫設(shè)境外企業(yè)的角度進(jìn)行核準(zhǔn),銀行主要是對(duì)境外投資所涉的外匯及收匯參與登記,國(guó)資委主要注意是從國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)督管理的角度并且批準(zhǔn)。自2014年就開(kāi)始,發(fā)改委、商務(wù)部門(mén)、外匯局均出臺(tái)了新規(guī),大大便利了境內(nèi)企業(yè)境外投資與并購(gòu)的審批、備案與登記程序,并下放了審批權(quán)限,這毫無(wú)疑問(wèn)加速了我國(guó)企業(yè)進(jìn)行境外投資與并購(gòu)的步伐。20210325004041_72561

一、發(fā)改委審批

(一)審批權(quán)限

依據(jù)2014年5月8日起全國(guó)實(shí)施的《境外投資項(xiàng)目核準(zhǔn)和備案管理辦法》(以下國(guó)家建筑材料工業(yè)局《境外投資項(xiàng)目管理辦法》)的規(guī)定,發(fā)改委據(jù)有所不同情況對(duì)境外投資項(xiàng)目共有可以實(shí)行審核批準(zhǔn)或備案管理。

1.批準(zhǔn)項(xiàng)目權(quán)限

中方投資額10億美元及以上的境外投資項(xiàng)目,由國(guó)家發(fā)改委核準(zhǔn)。不屬于很敏感國(guó)家和地區(qū)、比較敏感行業(yè)的境外投資項(xiàng)目不分限額,由國(guó)家發(fā)改委核準(zhǔn)。其中,中方投資額20億美元及以上,并比較復(fù)雜敏感國(guó)家和地區(qū)、比較敏感行業(yè)的境外投資項(xiàng)目,由國(guó)家發(fā)改委提出審核意見(jiàn)報(bào)國(guó)務(wù)院核準(zhǔn)。敏感國(guó)家和地區(qū)指未與我國(guó)中國(guó)建交和受國(guó)際制裁的國(guó)家,不可能發(fā)生戰(zhàn)爭(zhēng)、內(nèi)亂等國(guó)家和地區(qū)。比較敏感行業(yè)和基礎(chǔ)電信運(yùn)營(yíng),跨境水資源開(kāi)發(fā)利用,大規(guī)模土地開(kāi)發(fā),輸電干線、電網(wǎng),新聞傳媒等行業(yè)。

2.備案項(xiàng)目權(quán)限

 除本案所涉需審核批復(fù)的項(xiàng)目外,其它境外投資項(xiàng)目向發(fā)改委提交備案即可解決。其中,中方投資額3億美元及以內(nèi)境外投資項(xiàng)目,由國(guó)家發(fā)改委備案;中方投資額3億美元以下境外投資項(xiàng)目,由地方發(fā)改委備案。

這對(duì)境外投資項(xiàng)目前期工作周期長(zhǎng)、所需裝備不好費(fèi)用具有相當(dāng)規(guī)模的,如履約保證金、保函手續(xù)費(fèi)、中介服務(wù)費(fèi)等,企業(yè)可對(duì)項(xiàng)目前期費(fèi)用申請(qǐng)批復(fù)文件或備案。

3.信息報(bào)告確認(rèn)

參照《境外投資項(xiàng)目管理辦法》第10條規(guī)定,中方投資額3億美元及以上的境外收購(gòu)或競(jìng)標(biāo)項(xiàng)目,投資主體在對(duì)外相繼開(kāi)展實(shí)質(zhì)性工作之前,應(yīng)向國(guó)家發(fā)改委統(tǒng)一上報(bào)項(xiàng)目信息報(bào)告。國(guó)家發(fā)改委通知項(xiàng)目信息報(bào)告后,對(duì)符合國(guó)家規(guī)定國(guó)家境外投資政策的項(xiàng)目,在7個(gè)工作日內(nèi)開(kāi)具確認(rèn)函。

信息報(bào)告確認(rèn)制度是國(guó)內(nèi)企業(yè)海外投資的一個(gè)重要環(huán)節(jié),通過(guò)信息報(bào)告國(guó)家發(fā)改委這個(gè)可以大概情況知道一點(diǎn)國(guó)內(nèi)有多少企業(yè)擬組織境外收購(gòu)或競(jìng)標(biāo)。以如何防止突然發(fā)生多家國(guó)內(nèi)企業(yè)具體惡性競(jìng)爭(zhēng)而讓出售方近攬“漁翁之利”。國(guó)家發(fā)改委對(duì)信息報(bào)告的確認(rèn),對(duì)此國(guó)內(nèi)投資企業(yè)將來(lái)成功了取得國(guó)家發(fā)改委的正式核準(zhǔn)有著不重要影響。并且,筆者個(gè)人建議,國(guó)內(nèi)企業(yè)要嚴(yán)格的遵循國(guó)家發(fā)改委的要求匯編語(yǔ)言信息報(bào)告內(nèi)容,以備萬(wàn)一能能夠順利完成任務(wù)發(fā)改委的確認(rèn)和下一步怎么辦完成任務(wù)國(guó)家發(fā)改委對(duì)項(xiàng)目的核準(zhǔn)。

(二)項(xiàng)目核準(zhǔn)或備案流程

1.項(xiàng)目核準(zhǔn)程序與時(shí)限

需國(guó)家發(fā)改委批準(zhǔn)的境外投資項(xiàng)目,是需要由國(guó)內(nèi)企業(yè)真接向地方發(fā)改委提交項(xiàng)目申請(qǐng)報(bào)告,由地方發(fā)改委給出需要審核意見(jiàn)后報(bào)送材料國(guó)家發(fā)改委。

國(guó)家發(fā)改委自不受理項(xiàng)目申請(qǐng)報(bào)告之日起,這對(duì)條件批復(fù)文件條件的境外投資項(xiàng)目在20個(gè)工作日內(nèi)成功審核批復(fù),或提出來(lái)審核意見(jiàn)報(bào)國(guó)務(wù)院核準(zhǔn)。如20個(gè)工作日不能不能做出批準(zhǔn)決定或提出審核意見(jiàn)的,由國(guó)家發(fā)改委負(fù)責(zé)人批準(zhǔn)縮短10個(gè)工作日,并將延長(zhǎng)期限的理由指點(diǎn)申報(bào)企業(yè)。

2.項(xiàng)目備案程序與時(shí)限

屬于什么國(guó)家發(fā)改委備案的項(xiàng)目,地方企業(yè)應(yīng)填報(bào)境外投資項(xiàng)目備案申請(qǐng)表船舶概論附件,就遞交地方發(fā)改委,由地方發(fā)改委報(bào)送相關(guān)材料國(guó)家發(fā)改委。國(guó)家發(fā)改委在受理申請(qǐng)備案成功申請(qǐng)表之日起7個(gè)工作60日內(nèi),對(duì)條件符合審批條件的境外投資項(xiàng)目開(kāi)具證明備案通知書(shū)。對(duì)不予備案的境外投資項(xiàng)目,國(guó)家發(fā)改委將以書(shū)面確定的方式通知到申報(bào)企業(yè)并那說(shuō)明理由。

投資主體憑核準(zhǔn)文件或備案通知書(shū),依法辦理外匯、海關(guān)、出入境管理和稅收等相關(guān)手續(xù)。

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